Come si costruisce ricchezza se il sistema stesso sta cambiando?

Ciao a tutti,

sono uno studente di economia e finanza e sto cercando di ragionare oltre la tradizionale portfolio theory. La maggior parte dei consigli finanziari assume che il futuro assomiglierà grossomodo al passato (cicli economici, crescita di lungo periodo dei mercati azionari, diversificazione standard, ecc.).

Tuttavia, considerando la situazione attuale (es. uso ambiguo dell’AI da parte di governi e Big Tech, CBDC, saturazione del debito e crescente centralizzazione finanziaria e di potere) sembra che potremmo non essere davanti a un normale ciclo recessivo, ma a una transizione strutturale. La futura architettura del sistema non mi è tuttavia ancora chiara.

Il mio obiettivo nel caso, sarebbe duplice:

• Preservare il capitale in caso di volatilità sistemica o cambiamenti di regime.
• Speculare, visto che, si presuppone durante questa transizione, avverranno grandi trasferimenti di ricchezza.

Quindi vorrei chiedere:

1. Se davvero ci stiamo dirigendo verso una transizione strutturale, cosa significa concretamente in termini pratici? Parliamo di una riconfigurazione dell’attuale sistema finanziario, o di un cambiamento più profondo della sua architettura?
2. Se doveste costruire oggi un portafoglio capace di sopravvivere a questo scenario e di speculare, cogliendo opportunità significative, cosa includereste, anche al di fuori della finanza tradizionale?

Grazie.