8.11 MLCC集體爆升 三星帶頭加價三成 AI算力引爆供需缺口 交期拉長至16個月

MLCC概念板塊今日全線爆發，雙星新材直線漲停，昀冢科技升超12%，國風新材、風華高科、三環集團集體大漲。行業進入全面漲價週期：三星電機8月1日起全線加價30%，所有已下單未交付訂單全部執行新價；太陽誘電9月1日起加15-30%，集中AI伺服器及新能源車高端產品；國內風華高科、三環集團跟加15-25%。

需求端，英偉達Rubin機架單台MLCC價值量較GB300增182%，2026年全球AI伺服器出貨量預計增40%以上，高端MLCC需求增超50%。供給端，產線全面滿載，新增產能釋放需1-2年，部分高端型號交期已延長至12-16個月，客戶以原價2-3倍搶貨。

國產替代同步加速，國家大基金三期重點佈局被動元件，國內企業技術突破持續縮小與日韓差距。MLCC由「電子工業大米」升級為AI算力時代核心元件，行業量價齊升週期正式確認，板塊中長期景氣度向好。